力源科技上市首日涨177% 总市值27.81亿元

今日，浙江海盐力源环保科技股份有限公司(以下简称“力源科技”，688565.SH)在上交所科创板上市。截至今日收盘，力源科技报26.00元，涨幅176.89%，成交额3.83亿元，换手率71.16%，总市值27.81亿元。

力源科技主要从事核能发电厂、火力发电厂和冶金、化工等工业企业及市政行业的水处理系统设备研发、设计和集成业务，同时为电力企业提供智能电站设备的研发、设计和系统集成服务。

截至招股说明书签署日，沈万中直接持有公司股票3433万股，占公司总股本的42.81%，为公司控股股东和实际控制人。

力源科技于2021年1月4日首发过会，科创板上市委2021年第1次审议会议对力源科技提出3个问询问题：

1.发行人营业收入主要来源于海水淡化系统设备、凝结水精处理系统设备和污水处理系统设备三部分业务，报告期内上述三部分业务收入结构存在重大变化，请发行人代表结合主营业务和主要产品分类的市场惯例，说明发行人上述三部分业务构成变化的原因，是否与同行业可比公司一致，发行人是否具有持续和稳定获得业务的能力。请保荐代表人发表明确意见。

2.发行人凝结水精处理技术、热膜耦合海水淡化技术对应发明专利较少，且申请时间较早，而污水一体化处理技术分别对应发明专利数量较多，且报告期污水一体化处理技术收入占比较大，请发行人代表结合以上情况及市场竞争情况，说明发行人技术先进性。请保荐代表人发表明确意见。

3.发行人募投项目投向水处理系统集成中心及PTFE膜生产项目。根据发行人披露，发行人专注于水处理系统设备的研发、设计和集成环节，不从事产品的生产环节，因此发行人不适用产能及产能利用率测算。发行人供应商数量较多，原材料供应充分，市场上有着充足的产能可以满足发行人生产经营的需要;同时结合报告期膜特别是PTFE膜的采购金额变化以及PTFE膜技术先进性以及可获得性、自行生产与购买的经济性。请发行人代表说明募投项目的可行性与必要性，请保荐代表人发表明确意见。

力源科技本次在上交所科创板上市，公开发行股票数量为2675万股，发行价格为9.39元/股，保荐机构为中信证券股份有限公司，保荐代表人为胡征源、李嵩。力源科技本次募集资金总额为2.51亿元(25118.25万元)，扣除发行费用后，募集资金净额为1.98亿元(19840.52 万元)。

力源科技最终募集资金净额与原计划少1.61亿元(16073.42万元)。力源科技于2021年2月25日披露的招股说明书显示，公司拟募集资3.59亿元，分别用于水处理系统集成中心及PTFE膜生产项目、研发中心建设项目、补充流动资金项目。

力源科技本次上市发行费用为5277.73万元，其中保荐机构中信证券获得保荐及承销费用3200万元，中汇会计师事务所(特殊普通合伙)获得审计及验资费用943.40万元，上海市锦天城律师事务所获得律师费用613.21万元。